艾士騰資源（海南）有限公司榮獲“黑金杯”2024全球鐵礦供應商20強潛質之星

本次活動秉承公開、公平、公正的原則，圍繞2024年企業營銷能力、抗風險能力以及市場口碑等綜合情況評選出了本次的上榜企業 艾士騰資源（海南）有限公司（以下簡稱“艾士騰”）是一家專業致力于開發、加工、采購和銷售國際礦產資源（以鐵礦石、煤炭、鋁土礦、紅土鎳礦等為主）的有限責任公司 公司主要經營品種為澳洲、巴西和國內外各主流鐵礦產品，以及各類進口主流和非主流鐵精粉另外，公司近期還在開發國外紅土鎳礦、鋁土礦和煤炭等資源，主要以進口落地國內各大港口的形式進行銷售。

鐵礦評選

Mysteel解讀：鋼廠進口鐵礦石低庫存策略或存反噬

根據生產用料需求不斷調整、控制采購節奏，精準落實日、周、月采購發運計劃，“小批量、多批次”組織原料進廠，確保各品種原料低庫存常態化運行鋼廠根據實際生產經營需要進行鐵礦石采購，隨行就市采購，不承擔“踩時點”的風險 2、降低經營資金占用，提高資產周轉效率 鋼廠采購進口鐵礦石以國外長協合同為主，港口現貨礦為補充，保持低庫存運行策略，減少資金占用，提高資產周轉效率；2023-2024年鋼廠進一步壓低庫存，整體鋼廠進口礦庫存維持在31-33天左右較2021年高位時回落7-9天。

主編視角

Mysteel年報：2025年國內鋼坯價格或繼續承壓運行

第一第三季度虧損較為突出一方面鐵礦石以及焦炭價格堅挺運行，而成品材因需求偏弱等因素影響價格降幅明顯大于原料價格，另外一方面供需存矛盾，鋼企鐵水產量維持偏正常偏高水平，下游市場預期謹慎保持按需采購節奏截止12月31日，唐山主流樣本鋼廠平均鐵水不含稅成本為2355元/噸，平均鋼坯含稅成本3129元/噸，周環比下調7元/噸，與前普方坯出廠價格3040元/噸相比，鋼廠平均虧損89元/噸 4、鋼坯全年投放量減量 全國主流鋼坯外銷樣本鋼企，2024年全年鋼坯外銷量約2950萬噸，同比約降3.18%；華北區域外賣鋼坯量約1588萬噸，占全國外賣鋼坯量的52.81%，其中河北唐山外賣量最高約1330萬噸；其次華東區域，2024年鋼坯外賣量約為532萬噸，占全國外賣鋼坯量的18.04%；華南區域2024年鋼坯外賣量297萬噸，占全國鋼坯外賣量的10.06%，鋼坯外賣增量較為明顯。

研究報告

Mysteel周報：短期鐵礦石價格或將維持震蕩偏弱運行 （12.2-12.6）

12月3日晚，韓國宣布實施緊急戒嚴戒嚴令發布后，韓國資產大幅下跌，韓元兌美元一度跌超2%，創逾兩年新低新華社：破除“增速崇拜”，中國經濟增長在5%左一點或是右一點，都可以接受，穩住樓市、股市兩個“風向標”中國11月財新制造業PMI升至51.5，創五個月新高，加速擴張中國外交部重申：中方一貫堅決反對美方泛化國家安全概念，濫用出口管制措施；四協會集體發聲，美國芯片不再可靠、安全，中國企業應謹慎采購 總的來看，本周鐵礦石價格震蕩運行為主。

進口礦周評

[PVC]：隆眾早訊--周一版

至上周五電石市場烏海地區貿易主流出廠價格報2550元/噸，周末采購價格有上調 山東液氯價格下調100元/噸，執行100元/噸出廠；液堿山東供應有增量趨勢，氧化鋁需求穩健支撐下，預計本周市場整體以穩為主華東來看，企業裝置檢修尚未恢復，企業有意挺價 華泰證券：電視行業內銷有待“以舊換新”催化 出口趨勢仍較強 近期央國企改革不斷加碼 國企改革板塊有望站上風口 中金：美聯儲在9月降息25個基點的可能性更大 新加坡鐵礦石期貨價格自2022年11月以來首次跌破每噸90美元 跌幅超2% 降息在望 歐洲央行難解通脹 生態環境部表示鋼鐵等重點排放行業將納入全國碳市場 新版負面清單出爐 制造業外資準入限制“清零” 制造業限制“清零”、醫療領域試點擴大 中國對外開放更進一步 8月末我國外儲規模為32882億美元 央行連續四個月暫停增持黃金儲備 生豬價格穩步上行 多家養殖企業8月份銷售延續回暖 9月9日，國家統計局將公布8月CPI、PPI數據。

早間提示

Mysteel：8月份河北省鋼鐵行業PMI為34.4% 環比回落

原料采購價格指數為10.7%，環比下降7.2個百分點原燃料方面，焦炭累跌7輪，焦煤跌價更多，市場傳言可能焦炭有第8輪提降，鐵礦石和廢鋼價格也被動下跌，原燃料及產成品價格共振下跌 專家觀點： 對于2024年8月份河北省鋼鐵行業PMI數據，具體來看：一是鋼鐵全產業鏈虧損，深陷負反饋行情，產量下降，掙少賠多；二是季節性淡季逐步過去，新老國標切換、國外反傾銷調查及查買單出口消息共振發酵引起的超跌有反彈的可能性；三是美聯儲預計9月迎來降息周期，大概率可能會降息25個基點，國內財政政策和貨幣政策騰挪空間更大，宏觀利好預期增強。

鋼鐵PMI調查

中鋼協：力促鋼市有序運行，規范鋼鐵出口秩序

第二，當前鋼鐵行業競爭激烈，市場風險大，鋼鐵企業紛紛降本增效，但原燃料采購端對鋼企生產經營影響巨大，尤其是鐵礦石價格居高不下減產是解決當前鋼鐵行業受上下游兩端共同擠壓的有效手段第三，要加強鋼鐵行業與上下游行業的交流與溝通第四，隨著“雙碳”戰略進一步推進，綠色低碳逐漸成為國際社會的發展共識隨著歐盟碳邊境調節機制的出臺，國外一些下游企業對鋼企提出了新要求；要盡快推動鋼鐵行業進入碳市場，促進整體產業鏈碳交易機制的建立。

鋼材

鋼鐵產能持續擴張下，JSW Steel鐵礦產能亟待提高

據了解，在2022-2023財年期間，該公司的鐵礦石消耗總量在3,306萬噸左右JSW Steel還建造了世界上最大的輸送機系統用來運輸鐵礦石該系統連接礦山和Vijayanagar鋼廠，長達24公里 JWS Steel公司生產的鐵礦石主要供給自身鋼廠使用，2022-2023財年的數據顯示，該公司的自有礦山只能滿足自身鋼鐵生產原料需求的41%左右，仍需要從國外進行資源采購來支持生產。

礦山動態

Mysteel：雨雪霏霏成材松動 廢鋼開門紅是否落空

一方面，鐵礦石作為煉鋼相關品種，價格回落后鐵水性價比提升，廢鋼性價比優勢減弱；另一方面，鐵礦石價格下跌拖累鋼材價格下行，鋼廠利潤本就在盈虧邊緣徘徊，那么生產積極性更加難以提高，對煉鋼原料即廢鋼的采購意愿也會降低此外，雖然2023年中國鋼鐵出口量同比顯著增加35%，達到9120.18萬噸，為2017年以來的最高水平，可這并非系于國外需求旺盛，而是內需難以消化過剩的粗鋼產量，而且單靠出口解決國內粗鋼過剩的窘境也舉步維艱，此前由于中國鋼材價格居于國際低位，刺激了部分貿易伙伴國家的反傾銷行為，印度對中國鋼產品征收5年反傾銷稅。

熱點聚焦

鐘紹良：中外鋼企在數字化轉型方面有哪些差距？

鋼廠也可以根據智能模型反推出采購多少鐵礦石、什么時候冶煉生產出來、什么時候交付這只是一個很簡單的例子未來5年到10年，下一步數字化轉型稱之為全產業鏈數字化轉型現在，國內鋼鐵行業還缺乏這方面考慮或者考慮得不多，現在只想把廠區內的數字化轉型做好、做完善就已經不錯了，所以這是一個大的差距 第四個就是對信息安全的重視程度不同國外先進鋼企都把信息安全作為重中之重鐘紹良介紹：“我們在項目調研里面就有一個關于公司有沒有受到網絡攻擊及攻擊細節的問題。

鋼材

黑色期貨高開低走，鋼價漲跌反復

宏觀方面來看，由于全球經濟增長放緩，我國外貿出口增速下降美聯儲加息周期尚未結束，中國貨幣政策堅持穩健取向，難有強刺激政策國有大行下調存款利率，延緩息差縮窄壓力的同時，有助于實體融資成本保持低位 供需基本面來看，一方面，由于鋼廠盈利好轉有復產預期，近期鐵礦石價格表現強勢，鋼材成本支撐較強另一方面，淡季需求表現不穩定，一旦黑色系品種價格拉漲，無論鋼廠還是下游終端，又會降低原材料采購意愿。

期評

風雨砥礪廿五載 建功奮進新征程—杭州杭鋼對外經濟貿易有限公司成立25周年紀實

與匯善實業成立項目組開展現期合作，借助“外智”，創造更優的業務模式，目前已推動鐵礦石港口現貨采購月均價結算模式，螺紋鋼熱卷北京上海期現結合模式合作取得初步成效搭建產業合作的平臺，通過整合資源為客戶創造、傳遞價值，構建互利共贏的黑色產業“生態圈”著力開拓進出口市場，利用國內資源渠道優勢助力國外渠道建設，形成國內國外市場聯動推進職能改革，落地“三級風控”管理，推進全員全面全過程風險管理。

企業投稿

段永毅：國內鋼鐵企業出海有三大戰略機遇

“雙碳目標”要求企業高質量發展：一是推動新設備的發展，更節能更環保；二是新技術深度賦能傳統基建；三是新材料的應用，綠色環保成為時代主題。

主題大會

趙民革代表：降低國產鐵礦石稅負水平，提升鐵礦企業競爭力

“近幾年，噸鐵精粉承擔稅費（不含增值稅）比例約為22.12%，高于國外鐵礦稅負”趙民革指出 反觀國外，澳大利亞卡拉拉礦稅費負擔率在4.5%、巴西稅費負擔基本在10%左右，美國、加拿大個別州鐵礦企業的稅費負擔率6.5% 基于此現狀，趙民革提出3點建議 一是進一步深化增值稅改革，降低鐵礦企業增值稅稅負鐵礦企業原材料采購環節少，外來的轉移價值少，鐵礦石作為主要原料以采礦權價款形式從國家取得。

聚焦

【鞍山瑞盛達】預計節后工業線材價格整體上漲趨勢

受訪人信息：鞍山市瑞盛達金屬材料科技有限公司 李熾 客戶觀點：預計明年整體價格應該是要重心上移，中間有波動性調整，但是整體呈上漲趨勢并且節后應該就會有一波上漲今年下游整體備貨不多，大多數的貨物都在貿易商手中，目前了解到節后下游的訂單還算不錯，復工后會有采購原料的高峰期南方部分地區組織去國外談訂單，據不完全了解訂單收的不錯，因此預計節后原料需求會有起色再加上，鐵礦石等原料價格處高位鋼廠利潤有限甚至倒掛，雖有利空消息傳出，但短期內大概率維持高位震蕩。

優特鋼

Mysteel數據：全國樣本飼料企業玉米周度庫存（20221215）

前期玉米價格高位，飼料企業積極部署開發國內及國外谷物采購途徑，或利空1-2月份市場，關注春節前企業整體建庫水平 2022大宗商品年報出爐在即！歡迎搶鮮品讀！ 報告聚焦鋼材、煤焦、鐵礦石、不銹鋼新材料、鐵合金、廢鋼、有色金屬、建筑材料、農產品等9大品種，由上海鋼聯100多位資深分析師傾力打造，深度剖析100余條細分產業鏈長周期數據，囊括行業熱點、宏觀政策等全方位解讀，涵蓋價格價差、成本利潤、產能產量、庫存、資源流向、區域供需平衡、市場競爭格局等基本面分析…… 點擊鏈接了解更多：點擊查看 。

庫存

Mysteel午評：廢銅貨商觀望情緒濃厚 華東市場成交氛圍冷清

部分廠家反饋采購國外廢銅原料成本較高，近日依舊以采購國內廢銅為主雖銅價連日下跌，但看空情緒仍在某些地區受疫情影響，運輸時效有所延長，采購范圍也受一定的影響 2022大宗商品年報出爐在即！歡迎搶鮮品讀！ 報告聚焦鋼材、煤焦、鐵礦石、不銹鋼新材料、鐵合金、廢鋼、有色金屬、建筑材料、農產品等9大品種，由上海鋼聯100多位資深分析師傾力打造，深度剖析100余條細分產業鏈長周期數據，囊括行業熱點、宏觀政策等全方位解讀，涵蓋價格價差、成本利潤、產能產量、庫存、資源流向、區域供需平衡、市場競爭格局等基本面分析…… 點擊鏈接了解更多：點擊查看 。

行情簡評

Mysteel數據：部分鋼廠鐵礦石庫存調查統計（20221013)

一、燒結粉礦數據 本網站對唐山、邯鄲、邢臺、山東、山西、南方區域、沿江區域的64家鋼廠的鐵礦石庫存做了統計，這些樣本鋼廠以中小規模為主，產量在100-1000萬噸不等，占全國產量的30.38%（由于樣本鋼廠產能結構調整，按照2014年生鐵產量分類，現100-200萬噸產樣本鋼廠為15家，200-300萬噸21家，300-400萬噸8家，400萬噸以上20家）。

鋼廠庫存

Mysteel數據：部分鋼廠鐵礦石庫存調查統計（20221008)

一、燒結粉礦數據 本網站對唐山、邯鄲、邢臺、山東、山西、南方區域、沿江區域的64家鋼廠的鐵礦石庫存做了統計，這些樣本鋼廠以中小規模為主，產量在100-1000萬噸不等，占全國產量的30.38%（由于樣本鋼廠產能結構調整，按照2014年生鐵產量分類，現100-200萬噸產樣本鋼廠為15家，200-300萬噸21家，300-400萬噸8家，400萬噸以上20家）。

鋼廠庫存

Mysteel數據：部分鋼廠鐵礦石庫存調查統計（20220929)

一、燒結粉礦數據 本網站對唐山、邯鄲、邢臺、山東、山西、南方區域、沿江區域的64家鋼廠的鐵礦石庫存做了統計，這些樣本鋼廠以中小規模為主，產量在100-1000萬噸不等，占全國產量的30.38%（由于樣本鋼廠產能結構調整，按照2014年生鐵產量分類，現100-200萬噸產樣本鋼廠為15家，200-300萬噸21家，300-400萬噸8家，400萬噸以上20家）。

鋼廠庫存